A la espera de los datos de empleo a publicarse en la jornada de mañana viernes en vísperas de las Pascuas Cristianas, ayer miercoles se conoció el dato del cambio de las nóminas de empleo del sector privado con una destrucción de 23.000 puestos en el mes de Marzo, encuesta elaborada por la Automatic Data Processing (ADP). Esta cifra junto a la conocida hace instantes sobre las peticiones semanales de desempleo las cuales han caído en 6000 por encima de lo esperado, son la antesala utilizada por los analistas para realizar sus pronósticos sobre el escenario oficial.

Según el consenso de expertos analistas, se estiman que este mes se hayan creado 200.000 puestos de trabajo. Algunos economistas incluso esperan mejores resultados hasta la cifra más allá de los 250.000. En caso que se cumplieran estas previsiones, se observarían las mejores cifras desde noviembre de 2007, y el segundo mes consecutivo de creación de empleo de los últimos 27.

En esta mañana del día lunes podemos ver a los índices americanos cotizar en alza en estos momentos, luego de conocidos los datos de Ingresos, y Consumo personal horas atrás. Ambos datos mostraron cifras menores a las esperadas por los analistas, pero lo relevante a destacar es que el Gasto ha registrado con el dato de hoy su quinta subida mensual en forma consecutiva.

El mercado de divisas se mueve en rangos luego de haber comenzado la semana con una debilidad de la divisa americana ante los pares principales. Movimiento que extendió lo sucedido en el cierre de la semana anterior, y que explica una toma de beneficios esperable tras la suba de la divisa americana alcanzando máximos en meses ante monedas como el Franco Suizo, el Euro, y la Libra Esterlina.

Hoy por la mañana se conoció el dato de ventas de viviendas nuevas en los Estados Unidos del mes de Febrero con una caída del 2,2%, registrando una cifra peor a la esperada. Los analistas estimaban un crecimiento similar a la cifra comunicada.

El dato del mes de Enero sin embargo fue corregido al alza hasta la cifra de 315.000 viviendas, frente a la primera estimación de 309.000. Esto ajusta la caída del mes de Enero a tan solo 8,7% frente al 11,2% anunciado.

En el mercado de divisas vemos al dólar detener su movimiento alcista, luego de alcanzar máximos ante los principales pares cotizados. Destacando la caída del EURUSD hasta un mínimo en 1,3330, precio no alcanzado desde Mayo de 2009, y la suba del USDJPY con más de 170 puntos recorridos desde el comienzo de este nuevo día saliendo la zona de consolidación de las últimas jornadas.

Luego del comienzo de la crisis en Septiembre de 2008, la política coodinada de los diferentes bancos centrales fue la de reducir los tipos de interés hasta niveles en algunos cosas nunca vistos. A partir de reuniones consecutivas, las principales potencias redujeron sus tasas de interés como herramienta para reactivar la economía.

Ahora bien, luego de un 2009 en donde poco a poco, los principales países comenzaron a mostrar mejoras en su economías abandonando los números rojos, varios son los que se preguntan que sucederá de ahora en adelante.

Las principales potencias, por un lado Estados Unidos, y del otro la Euro Zona, transitan situaciones diferentes en la actualidad que podrían lleva a que se tomen decisiones diferentes de aquí en adelante. Desde el viejo continente se vive un clima de deflación prolongada, y el tema de “Grecia” y su déficit marca que el bloque presente aún problemas en alguno de sus países miembros.

Este hecho puede hacer prolongar aún más la decisión de que el Banco Central Europeo se fije metas de elevar su tasa de interés que actualmente se encuentra en 1%.

Desde el continente americano en cambio, los datos económicos han ido mostrando mejoras sustanciables durante el año anterior, salvo el empleo que se mantiene en cifras históricas de dos dígitos, aunque ha detenido su deterioro progresivo.

Varios analistas expertos comienzan a brindar sus conjeturas sobre la probablidad que el presidente de la Reserva Federal americana, Ben Bernanke, comience a endurecer la política monetaria a pesar de los entredichos con las autoridades de los Estados Unidos.

Este escenario nos mostraría en principio un probable desarrollo bajista de la divisa de la Euro Zona, y no sería ilógico proyectar al par EURUSD en niveles cercanos a 1,20 dólares por unidad.

Los índices bursátiles europeos aceleran la dirección alcista tras conocidos los datos de empleo en los Estados Unidos. El IBEX por encima del 2%, y el DAX alemán junto con el CAC francés y el FTSE de Reino Unido con ganancias por encima del 1% marcan la tendencia compradora.

El Dow Jones no se queda atrás y supera en estos momentos los 10500 puntos básicos.

Dos horas atrás se dieron a conocer los datos macroeconómicos de empleo desde los Estados Unidos. En simultaneo se conoció que las Nóminas de Empleo no agrícolas con una pérdida de tan solo 36000 puestos, frente a los 56k esperados por los analistas, y la tasa de desempleo se mantuvo sin cambio en 9,7%, constituyendo un mejor escenario que la suba esperada a 9,8%.

En el mercado de divisas observamos al dólar ganar varios puntos en su cotización frente a la divisa japonesa cotizando en estos momentos en 90,41 con más de 120 pips recorridos. El euro, la libra esterlina, y el franco suizo en cambio muestran recuperaciones luego del informe, con el dólar cediendo terreno en todos los casos.

El oro cotiza en 1139 dólares la onza en alza, como consecuencia del impacto del informe.

Observamos en este nuevo día jueves al Dow Jones recuperar terreno luego de conocidos los datos económicos desde la Euro Zona, y los Estados Unidos.

En esta jornada de alto impacto respecto a la publicación de información macroeconómica, conocimos a primera hora la decisión del BoE de mantener sin cambios la tasa de interés en 0,50%, posteriormente el Banco Central Europeo comunicó que la entidad no solo no modificará el tipo de interés por el momento, sino que además irá quitando progresivamente liquidez del mercado.

Por otro lado, las peticiones de desemplo desde los Estados Unidos han caído en línea con lo estimado por los analistas con 29.000 solicitudes hasta uns cifra de 469.000. El presente dato sumando al ADP conocido en la sesión ayer, el cual registró la mejor cifra desde que comenzó el deterioro del mercado laboral en el 2008 son tomadas como referencias por los analistas en vistas del conocimiento de los datos oficiales a publicarse mañana viernes.

En el mercado de divisas (FOREX), observamos al dólar recuperar posiciones en sintonía frente a los principales pares. Ante el yen alcanza la zona de 89,05 con una suba de 100 pips en los últimos momentos corrigiendo tras varios días de caída. Ante el Euro, y la LIbra Esterlina muestra comportamientos similares cotizando en 1,3600 dólares por Euro, y 1,5045 dólares cada Libra Esterlina.

El banco de la reserva de Australia subió un cuarto de punto su tasa de interés hasta 4%, luego de la pausa mostrada en la última reunión del organismo.

En su comunicado oficial adelanto nuevas subas mientras que se mantenga el ritmo de recuperación de la economía. Remarcó que los tipos deberán volver pronto a sus niveles acordes (los cuales calculo días atrás en 4,75%).

Entre los datos que amparan la reactivación económica, se argumentó sobre la recuperación del empleo, el crecimiento de los préstamos, y el sector inmobiliario.

El gobernador de la entidad, Glenn Stevens, se vuelca del lado de subidas del precio del dinero para contener la inflación.

El producto bruto interno de USA creció en el último trimestre del año 2009 un 5,9% en forma anualizada, acorde a la primera corrección del dato informada hace instantes por el Departamento de Comercio. El nuevo dato muestra un incremento de dos décimas respecto a la cifra inicial informada por el organismo el pasado 29 de Enero.

El resultado superó las expectativas y previsiones de los analistas, impactando en los mercados europeos. Observamos subas en el FTSE100, CAC40, DAX30 cercanas al 1%.

A pocos minutos de la apertura de Wall Street, observamos a la divisa americana recuperar posiciones tras el comunicado.

Acorde a los datos brindados por la agencia Federal Housing Finance Agency (FHFA), los precios de las viviendas de los Estados Unidos descendieron 1,6% intermensual en diciembre. Esta caída que en el cuarto trimestre fue de 0,1%, fue inesperada respecto del repunto de 0,4% esperado.

Esto sumando a las peticiones de desempleo conocidas este día jueves horas más tempranas, las cuales arrojaron una suba inesperada de en 22.000 solicitudes hasta una cifra de 496k, han repercutido en los mercados haciendo que el Dow Jones comience la sesión a la baja, y el dólar continúe con su tendencia alcista ante los principales pares (exceptuando el Yen).

En el cierre del primer día de la semana pudimos ver a la Bolsa de Nueva York cerrar con números rojos luego de 4 sesiones consecutivas de ganancias.

Se pudo apreciar cierta cautela en la jornada, en donde el volumen fue bajo en general. De esta forma el Dow Jones finalizó en 10.383,38 unidades, luego de retroceder tan solo 18,97, mientras que el NASDAQ cayó 0,08%, y el S&P500 0,1%.

La agenda económica de datos de relevancia comenzará a tener peso a partir de mañana martes, donde conoceremos datos relativos a la ventas de vivivendas en Estados Unidos, confianza del consumidor, bienes duraderos, y respecto al PBI el día viernes. También Bernanke dará su testimonio el día miercoles en su reporte semestral frente al Congreso, en donde el mercado espera comentarios sobre las próximas decisiones de la Fed, luego de haber incrementado por sorpresa la tasa de descuento el jueves pasado.

El mercado de divisas no mostró importantes movimientos, en donde observamos al dólar continuar con la cesión de posiciones en su cotización ante los principales pares.

El petróleo subió un 0,5% situandose en 78,61 dólares el precio del barril de crudo Brent en Londres. Parte del incremento observado desde el día jueves se debe a la buena recepción de la noticia que comunicara la Fed como signo de la recuperación americana, siendo los EEUU el mayor consumidor de crudo a nivel mundial.